投融资手册框架 - 副本

第一篇：投融资手册框架 - 副本

投融资手册框架

一、投融资市场介绍

1、投融资难点

2、投融资需求

3、投融资必要性

二、投融资优势

1、投融简介

2、庞大的数据库（投资机构）

3、企业团队优势

4、完善的服务（免费执行投融资策划方案，利用平台进行商务宣传）

三、案例

已合作的项目案例（包括路演，待融资项目）

四、会员权益

1、加入条件

2、会员的权利

第二篇：投融资担保手册说明

投融资担保项目经理尽职调查手册

手册说明

本手册是为了规范投融资担保行业调查工作，提高调查质量和效率，同时给予投融资担保董事长、总经理、项目经理和风控经理切实指导而制定。

本手册内容分为三部分。第一部分为调查流程指引，阐明了项目经理在接受客户担保申请、收集资料、初步筛选客户、进入现场调查、撰写调查报告的各个环节中，依据的步骤和程序，同时界定了项目经理在项目调查中应承担的职责；第二部分项目调查重点指引和工具：项目调查重点提炼出影响企业履约能力的主要信用特征，抓住重点、针对性地展开调查，有利于迅速把握企业的共性问题。调查工具为调查提纲，调查提纲中预先设定了重点和异常问题，可以提高现场调查的效率以及抓住项目的关键问题，而且作为履行现场调查职责的依据；第三部分为调查方法指引（附件），详细列举了在项目调查中采取的各种方法和技巧，运用这些方法和技巧可以较为全面地揭示客户的资信状况。

在手册的实际运用中，项目经理通过阅读调查流程指引清晰整个项目调查的操作步骤和程序；通过阅读调查方法指引学习在企业调查中较为全面的知识和技巧，在上述的基础上项目经理根据具体项目的特点，参照项目调查重点问题指引设计针对性的调查提纲，然后进入企业进行调查，最终完成调查报告。

第一部分

项目尽职调查流程指

项目尽职调查流程指引

第一章总则

第一条：为了进一步规范项目调查工作，明确项目经理工作职责，加快工作效率，提高调查质量，根据投融资担保行业，制定本指引。

第二条：项目尽职调查流程是指项目经理在接受客户担保申请、收集资料、初步筛选客户、进入现场调查、撰写调查报告、上报项目的各个环节中，依据的步骤和程序。

第三条：鉴于全国各地区投融资担保公司经营环境不尽相同，在实际操作中，在遵守投融资担保行业的各项规章制度基础上，对指引中的个别条款，可以结合当地实际情况给予优化和调整。

第二章项目经理职责

第四条：完整的调查过程必须落实双人调查制度，包括项目经理及风险经理的调查工作，调查过程及调查结果要形成书面报告和记录。

第五条：项目经理是项目调查的主要责任人，必须保证整个项目调查的全面性、真实性、可靠性，并形成相应的项目经理调查报告。在尽职调查阶段，项目经理承担的主要职责如下：

（一）负责与客户接洽、业务受理、资料信息传递等工作，合理安排调查时间、地点、方式等各项事宜。

（二）承担对客户书面资料的收集与核实工作（在核实复印件后须加盖企业公章），对资料的完备性、真实性、合法性负责。

（三）应该利用与客户口头、书面沟通，生产、经营现场考察，第三方查证等多种方式，力求调查的全面性。

（四）对风险经理、评议会、评审会提出的问题，解释不清的，有责任再次进行调查取证。

（五）根据调查的客观事实，在调查报告中全面地披露客户资信状况，对主要及异常问题要重点阐述，并附上可靠的书面资料佐证。

第六条：风险经理在项目经理受理项目后，随同项目经理进入客户经营场所考察，在项目调查中和项目经理形成互为补充又相互监督的作用，并形成相应的审核报告。风险经理承担的主要职责如下：

（一）调查方面侧重于客户资信状况真实性的披露。应采取合理、有效的调查方式，客观记录调查过程，如实反映调查采取的方式和依据，并对调查工作的有效性和可靠性负责。

（二）对关键资料现场审核，对审核过资料的真实性负责。对项目其他资料承担形式上合法、完备的审核责任。

（三）现场调查后，对客户提供的资料、对项目经理形成的书面报告做整体审核，并发表独立的明确意见（包括是否同意操作、操作条件等），形成相应的风险经理审核报告。

第七条：项目经理应秉持客观、公正、诚信原则，独立履行职责，在尽职调查过程中不受人为的外部因素干扰。

第三章项目受理

第八条：在接到客户的业务申请意向后，项目经理应将担保操作的基本要求及条件告知对方，并将《委托担保申请书》、《企业基本情况表》模版、基本资料清单传给客户。

第九条：在收到客户填好的《委托担保申请书》、《企业基本情况表》、基本资料后，项目经理须对该客户做出初步判断和筛选，是否符合担保业务受理条件，决定能不能进一步操作，并在一个工作日内回复客户。判断的主要依据如下：

（一）客户作为借款主体是否具备完备的主体资格，或存在明显的法律障碍。

（二）该客户从事的行业是否是国家支持的、或明令禁止、限制的行业，或者是否符合我司操作的相关行业指引。

（三）客户能否能按规定提供必要的反担保措施。

（四）客户提出业务要求和条件是否与担保公司的规定差距较大。

（五）客户的资信情况是否存在明显的不足与缺陷。在客户初步筛选中，应充分利用网络信息调查客户的资信状况，包括查阅当地信用网、工商网、法院系统网站等了解客户的诉讼、纠纷、处罚或其他不良记录，以及查阅是否有其他负面消息和新闻。

第十条：在确认客户符合我司业务受理的条件后，项目经理应发给客户正式的业务受理函，告知其义务及责任，并要求企业提供补充资料，收集的重点信息应充分体现企业自身的经营特点和行业特征。

第十一条：项目经理应督促客户及时提供相应的资料。在客户相应资料后，项目经理在一个工作日内对客户的资信情况做出书面的审核，并通过电话、传真等方式和客户初步沟通，撰写调查提纲，列举重点及异常问题，与客户确定现场调查时间。

（一）项目经理应对客户提供资料的完备性和相关性进行审核及判断，对遗漏资料要求客户及时补充，并对资料的真实性做形式上的判断

（二）对于在现场调查前可以解决的问题，项目经理应加快工作效率，通过网络查询、电话沟通、书面资料传递等方式给予解决，无法解决的问题列入调查提纲。

第十二条：风险经理在接到上级指派的项目后，应主动和项目经理联系，商定调查时间和方式，并熟悉项目资料，拟定调查的重点问题。

第四章项目现场调查

第十三条：项目现场调查地点包括但不限于企业生产、经营场所，抵、质押物所在地，企业控制人住所，企业关联方、主要上下游客户经营场所等。

（一）担保业务申请人为公司的，必须现场调查其生产、经营场所。

（二）担保业务申请人为自然人的，除其控制的经营实体外，还须现场核实其住所。

（三）必须现场查核主要抵、质押物。

（四）如果关联方对企业的经营有重大影响的，须走访关联方。

（五）走访对企业的发展或经营有重大作用的上下游客户，或战略合作伙伴，不具备条件的进行电话沟通或函证。

第三篇：员工手册框架

员工手册框架

一、目录

二、董事长致辞、总经理致辞

三、介绍篇（公司简介、企业文化等、各子公司组织架构图）

四、指引篇（员工自入职到上岗的一系列手续及办理流程）

五、制度篇（人事制度、行政制度、安全制度等）

六、联系篇（集团各部门、各子公司各部门联系电话---座机）

七、附篇（权力保障、批准、修改、解释、其他）

第四篇：品牌推广手册框架

品牌推广手册框架

一

企业篇

1． 扉页：突出标徽形象 2．目录 3．企业篇首页

4．企业简介、荣誉历程、生产及配套、家电下乡高分中标、销售与推广、售后与服务、继往开来等，采用文字配图片的方式（版面中对荣誉历程、生产及配套重点阐述）

二

产品介绍篇

1．研发与创新：自企业建厂以来的每年推出的代表性产品及技术。

2．节能产品十大突出优势，八大人性设计：以一台开门公司产品为例，对关键点进行对比分析。

3.如何教会用户使用公司产品（公司产品使用基本常识）

4．公司产品全家福(大格调做出来，便于后面做海报)

5.中标公司产品全家福(得稍微等等，得等第三轮家电下乡中标情况)(大格调做出来，便于后面做海报)

6..公司产品全家福(中标的与非中标的分开，大格调以中标喜庆为主做出来，便于后面做海报，由于型号较少，考虑中标的与非中标的在同一页面)

三

企业基本VI及运用

1.民生图形标志、中文标志、英文字设计及组合规范

2．基本运用部分：

2.1．信纸、一次性纸杯、文化衫、员工服饰、维修服饰、刀旗、户外形象广告牌、车体等基本元素。

3.产品上的“U”型贴或其他类型的LOGO贴

四

终端形象门头部分： 1.门头部分

（1）精装专卖店门头：铝塑板形式的（横、竖、长形、方形），模拟场景效果

（2）喷绘形式的门头（横、竖、长形、方形），无需模拟场景效果

（3）费用核销管理办法 五 终端展示规范展台部分

（1）高档展台设计效果及预算（亚克力灯箱、玻璃地台、形象背板

（2）一般性展台效果及预算（喷绘或写真灯箱展台）

（3）公司标准配置展台效果及核销办法（公司标准灯箱头设计及安装办法，核销流程）

（4）包柱性质的展台设计

（5）孤岛性质的展台设计

（6）专卖店内部展示设计（含公司产品展台、形象墙、店内基本布置后的场景）

（7）店内广告灯箱片设计（横、竖、长形、方形）

（8）现场展示规范效果图及要求

六 户外形象宣传

（1）高炮，结合10年产品特点，以产品特点、家电下乡带动企业宣传。

（2）竖式户外广告设计，格调同高炮。

（3）墙体广告：长型、方形，两种内容，四种样式

（4）条幅标准样板、巨幅基本样板

（5）下乡活动专用刀旗、灯杆旗

（6）拱形门标准样式（单拱、双拱）（7）活动遮阳篷

（8）车体广告标准样式（结合家电下乡）（农用小车、人力车车棚、送货车挡板、面包车整车喷、厢式货车外箱、后尾、公交车整车车体、公交车横幅广告）（9）电视广告基本画面：标版广告设计，其他的无法设计

（10）核销管理办法 七

终端物料规范

1.产品宣传折页

2.下乡产品专用折页 3.活动专用单张模版 4.产品立牌

5.产品机身POP、内部功能POP 6.空白价格签 7.可填写活动海报 8.促销活动专用海报模板 9.卖场脚贴 10.店内吊旗 12.销售台账

11.展示及张贴规范效果图 八 促销礼品

1.促销礼品包装模板 2.促销礼品一览表 九 会议推广

1.如何策划一场成功的会议及会议的一般流程

2.会议基本要素：

（1）不同季节的会议主题及背景效果图:

a.年前年后：感恩回报主题 b.新品上市：新品推介主题 c.阶段会议：动员鼓劲主题

d.旺季尾声：加油冲刺、倾情巨献主题（2）会议现场布置及展示效果图

（3）会议必备物品一览表

（4）会议常用物品设计模板：

A.导示牌B.代表证C.请帖D.订货表E.政策性X架F.产品PK展示架G.利润分析展示架H.代金券I.会议政策J.订货一览表 十 现场活动规范

1、现场促销几步曲及要求

2.活动现场效果图

3.不同主题活动的主题模版参考

（1）家电下乡促销

（2）民生新品以旧换新竞卖活动（3）迎“XX”节节能产品全国大巡展（4）民生冰洗衣节公司产品竞卖会 4.民生促销快车内外设计

5.民生促销快车活动现场布置效果图

十一 代理商办公场所文化规范（1）老板办公室布置设计

（2）营业管理部文化布置看板、两会两表看板、产品全家福设计及其他激励业务方面的口号看板。

（3）办公场所入口经商十八则看板设计（4）会议室心态树设计及其他企业文化看板（5）财务室：产品全家福看板

参照内容：

（1）经销商理财十八则（2）尊贵之歌

（3）业务经理口号：“谁最行，我最行、谁最能，我最能、谁第一、我第一”（4）换个位置替顾客着想，将心比心为客户服务。

（5）不作为排除法：想当然、我自为、没自信；问题排除法：

（6）．尊重三每：每日做有意义的事，不放弃、不说谎、每一客户、每一地域、每一单生意（7）有计划、有工作信条、工作原则

（8）把生意思当快乐的事业经营，从而产生联想与激情（9）成功取决细节，专注、专业专心。细、精、强、恒

失败来自自大、散缓、心浮气躁、（10）尊重成败法则、爱拼才会赢、（11）公司产品销售的要素

（12）能力就是解决棘手问题、逐步提高

（13）发现问题，找到原因、想出办法、付诸实施、工作步骤

第五篇：投融资论文

企业资本结构与融资决策问题研究

2009级财务管理一班 名字：吧、学号：200905341

【摘要】：通过对影响企业资本结构的各种因素分析，指出企业的最佳资本结构和最优融资顺序，为分析国有企业的融资行为，探索规范企业融资行为的途径和方法提供了理论上的依据。

【关键词】：资本结构；融资决策；权益负债

一、引言

企业融资活动是一个动态的过程，表现为既定目标下的企业融资结构的选择，也就是说企业融资行为合理与否必须通过融资结构来反映，合理的融资行为将形成一种优化的融资结构，不合理的融资行为必然导致融资结构的失衡。

二、企业的融资结构和资本结构㈠ 融资结构融资结构指企业在取得资金来源时，通过不同渠道筹措的资金的有机搭配以及各种资金所占的比例。具体地说，是指企业所有的资金来源项目之间的比例关系，即自有资金（权益资金）及借入资金（负债）的构成态势，它是资产负债表的右方的基本结构，主要包括短期负债、长期负债和所有者权益等项目之间的比例关系。企业的融资结构不仅揭示了企业资产的产权归属和债务保证程度，而且反映了企业融资风险的大小，即流动性大的负债所占比重越大，其偿债风险越大，反之则偿债风险越小。从本质上说，融资结构是企业融资行为的结果。企业融资是一个动态的过程，不同的行为必然导致不同的结果，形成不同的融资结构。企业融资行为的合理与否必然通过融资结构反映出来。合理的融资行为必然形成优化的融资结构，融资行为的扭曲必然导致融资结构的失衡。由于企业生产经营所处的阶段不同，对资金的数量需求和属性要求也就不同，形成了不同的融资组合。对融资结构可以从不同的角度做进一步的划分：按资金来源不同可以划分为内源融资和外源融资；按资金属性不同可分为债务融资和权益资本融资；按占用时间的长短可分为长期融资和短期融资。㈡ 资本结构资本结构指企业取得的长期资金的各项来源的组合及其相互关系。企

业的长期资金来源一般包括所有者权益和长期负债，因此，资本结构主要是指这两者的组合和相互关系。在现代企业融资活动中，为了实现企业市场价值最大化，一般把资本结构作为研究的重点，探讨资本结构变动对企业的价值及总资本成本率的影响，相应形成了不同的资本结构理论。这样，融资结构和资本结构结合运用，有助于识别举债来源的变化、综合分析企业的财务状况，为科学地进行融资决策提供依据。

三、衡量资本结构的标准企业的投资决策、融资决策都是围绕企业目标进行的。因此，衡量企业资本结构好坏的标准就是看它能否有助于企业目标的实现。企业的目标在于实现市场价值最大化，企业的市场价值一般是由权益资本价值和债务价值组成的，其大小受预期收益及投资者的要求收益率的影响。预期收益率通常与公司的息税前盈利有密切的关系。息税前盈利是由资产的组合、管理、生产、销售、经济状况等因素决定的。因此，增减企业的债务不会影响息税前盈利。这就是说，如果改变资本结构能够使企业的价值发生变化，其影响不在企业的息税前盈利方面，而在企业的资本成本方面。

四、企业资本结构决策企业最佳资本结构是平衡节税利益和陷入财务亏空的概率上升而导致的各种成本的结果。企业因陷入财务亏空而产生的成本大致可以分为两类：一是因亏空而导致破产的破产成本，其中又有直接成本和间接成本之分。二是破产可能性增大使代表股票所有者利益的经理采取次优或非优决策，牺牲债券持有人利益，扩大股东收益，这类由于利益冲突而产生的成本称为代理成本，代理成本会引起社会效益的绝对损失。此外，由于资本市场不完善，也会对企业资本结构产生影响。㈠ 破产成本对企业资本结构的影响企业破产而导致的直接和间接成本是财务亏空成本中最直接的部分。破产过程实质上是股票持有者和债权人的利益再分配。破产使股票收益为零，代表所有者利益的企业经营者为防止破产发生而减少负债额，尽管这样会减少因节税优惠带来的好处。这是抑制企业追求节税而扩大债务———权益资本比率的一个重要因素。破产发生后尽管重组成本比清算要小，债权人往往倾向将企业推向清算。这是因为他们的优先权可以在清算过程中实现，企业重组则使旧债券大幅度贬值，这种利益冲突产生了另一种成本———代理成本㈡ 代理成本对企业资本结构的影响

代理成本是由利益冲突引起的额外费用。与企业融资有关的代理成本有两类。一是由权益资本融资产生的代理成本。二是由债务融资产生的代理成本。1.权益资本的代理成本。权益资本的代理成本是股东和经理之间的利益冲突引起的，一般来说，权益资本的代理成本跟权益资本拥有量是成反比例关系的，如果一个人既是企业的所有者又是经营者，则企业的利益就是他本人的利益，这时他会采取一切手段使其财富最大化，此时的代理成本将会减少到最小值，因为由于机会主义行为而产生的成本将完全由从事该行为的人自己负担。但只要经理（代理人）持有的所有权少于100%，股东与经理之间就会存在利益冲突。权益资本的代理成本中还包括由于代理制本身所引的机会成本，例如，代理制不允许公司经理同时以经营者和所有者的身份作出决策，由于决策过程过长而丧失良机的机会成本。

2.债务的代理成本。债务的代理成本是债权人与股东之间的利益冲突引起的。当债权人贷款给企业时，贷款利率大致上是根据以下四项来确定： 一是企业现有资产的风险大小。二是对企业即将新增资产风险大小的评估。三是企业目前的资本结构，债务所占的比例。四是对公司未来资本结构变化的预测。但是如果贷款没有任何限制条件，借款人存在着利用各种方式从贷款人身上获利的可能性。当然，债券持有者也不是被动的。一旦债券持有者意识到企业经理人员会牺牲他们的利益而最大化股东的利益，便会采取相应的措施预防机会主义行为的发生，例如在贷款合同中设置若干保护性条款，以防止企业通过股息或其它手段把财富转移到股票所有者手里。这样做是有代价的，一方面在一定程度上制约了企业经营的灵活性，使企业的经营效率低；另一方面，为了保证这些契约得到遵守，必须监督企业的活动，监督费用也以额外成本的形式影响企业的市场价值。因此，债务代理成本包括企业经营效率降低以及额外的监督费用。这种代理成本会提高负债成本，从而降低负债对企业市场价值的有利作用。㈢ 最佳资本结构决策综上所述，企业债务———权益资本比例上升增加了企业陷入财务亏空的概率，甚至可能导致企业破产。破产本身会给企业带来直接成本和间接成本，因此抑制了企业无穷借贷的冲动。破产可能性的存在，即企业陷入财务亏空概率的上升，也会给企业带来额外成本———代理成本，这也是制约企业借贷冲动的一个重要因素。相对于债权人而言，破产对股票持有者特别不利，因为债务持有人在企业破产后还能利用优先权从企业实物资产清算中获得一些补偿，股票持有者的投资则会丧失殆尽。因此，当破产危机增加时，代表股东利益的企业经营者会通过次优决策，选择股票融资，这样做固然会减少企业可能获得的节税利益，使企业的市场价值下降，但同时也降低了股

票持有者的风险系数。代理成本不仅使财富在股票持有人和债务人之间再分配，也带来了社会净收益损失。因此，破产成本和代理成本的存在，一方面使企业市场价值下降；另一方面，当债权人把这些成本打入债务的预期收入后，发行负债的成本也增加了，这就增加了企业负债融资的困难。㈣ 我国融资方式与资本结构的相互关系因为我国银行及金融机构一般都由政府控制，纯粹商业性的机构很少，而且对金融市场有着严格的管制，所以非金融性公司与金融机构的联系并不紧密，在业务往来中必然产生较大的交易成本。这也就造成了公司长期负债特别是债券的发行困难。因此，一般来讲，负债构成中短期债务高于长期债务；因而筹资方式也就较多的依赖于新股发行。就我国目前的增量调整渠道来看，资金不外乎自有资金、债务性资金和主权性资金三类。我国企业筹资有着与西方企业截然不同的次序，即按股票———债券———自有资金的次序来安排，这是因为：一是我国的国有企业效率普遍低下，靠自有资金来筹资几乎是不可能的。二是我国企业债务本已处于高风险区，如再通过此渠道筹资，会使资本结构更加恶化。加之我国金融体制的限制，即使资本结构合理的企业，也难以做到采取债券集资。而银行本已处于高不良债权的风险区，对企业的贷款也会十分谨慎。三是只有主权性资本筹资方式最适合我国“优化资本结构”的现状。资本经营的最终目的在于企业的财务目标，从资本结构角度来看企业的融资决策，有利于企业进一步做出合理的融资决策。因而更有利于企业的进一步发展。破产成本、代理成本的提出，使企业在进行融资决策时要综合考虑多方面因素，充分运用财务杠杆的作用，作出有利于企业资本结构和企业发展的决策。

【参考文献】：

〔1〕贝多广.中国资金流动分析〔M〕.上海：上海三联书店，2007.〔3〕吴敬琏.现代公司与企业改革〔M〕.天津：天津人民出版社，2008.〔4〕伍中信.产权与会计〔M〕.上海：立信会计出版社，2006.〔2〕刘彪.企业融资机制分析〔M〕.北京：中国人民大学出版社，2009.